Qué es el interés compuesto
El interés compuesto es el proceso por el cual los intereses generados se suman al capital y, a su vez, generan más intereses. Es lo que Einstein llamó "la octava maravilla del mundo": el dinero se multiplica de forma exponencial, no lineal.
- El interés compuesto funciona mejor con plazos largos (10+ años)
- Reinvertir los dividendos activa el efecto compuesto en bolsa
- Las comisiones también se componen — incluso el 0,5% anual es relevante a 30 años
- Empezar 10 años antes puede doblar el resultado final
- Las aportaciones mensuales regulares amplifican drásticamente el crecimiento final
- Ajusta siempre por inflación para ver la rentabilidad real, no la nominal
Interés simple vs interés compuesto
Con interés simple, 10.000€ al 7% anual generan 700€ cada año, siempre sobre el capital inicial. En 20 años: 10.000 + (700 × 20) = 24.000€. Con interés compuesto, el primer año generas 700€ → capital pasa a 10.700€. El segundo año, el 7% se aplica sobre 10.700€ → 749€ más. En 20 años el resultado es 38.697€ —un 61% más que con interés simple.
La Regla del 72
Hay una forma rápida de estimar cuánto tarda en doblarse tu dinero: divide 72 entre el tipo de interés anual. Al 6%, tu dinero se dobla en 72/6 = 12 años. Al 8%, en 72/8 = 9 años. Al 10%, en 72/10 = 7,2 años. Esta regla es especialmente útil para comparar mentalmente diferentes opciones de inversión.
El factor tiempo: por qué empezar antes vale doble
Ana empieza a invertir 200€/mes a los 25 años al 7% anual. Carlos empieza a los 35 años, mismo importe y rentabilidad. A los 65 años: Ana tiene 528.000€ habiendo invertido 96.000€. Carlos tiene 243.000€ habiendo invertido 72.000€. Carlos invirtió apenas 24.000€ menos, pero tiene 285.000€ menos. La diferencia es puramente el tiempo de capitalización.
Por qué las aportaciones regulares amplifican el efecto
Añadir 200€/mes a un capital inicial de 5.000€ al 7% durante 20 años resulta en aproximadamente 109.000€ — frente a solo 19.348€ sin aportaciones. La clave: empezar antes importa mucho más que invertir cantidades mayores más tarde. Incluso aportaciones modestas sostenidas en el tiempo generan resultados sorprendentes gracias al efecto compuesto.
La inflación: el factor oculto
Una rentabilidad nominal del 7% con una inflación del 3% da una rentabilidad real de solo el 4%. A 20 años, la diferencia es enorme. La calculadora de interés compuesto de FinSimLab permite aplicar un ajuste por inflación para ver las proyecciones en términos de poder adquisitivo real.
Preguntas frecuentes
¿Qué es el interés compuesto?
Es ganar intereses sobre los intereses ya generados. Con el tiempo, el crecimiento se acelera porque la base sobre la que se calcula no deja de aumentar.
¿Qué es la regla del 72?
Un atajo para estimar cuántos años tarda en duplicarse una inversión: 72 dividido entre la rentabilidad anual. Al 6 %, unos 12 años.
¿Por qué importa tanto empezar pronto?
Porque el efecto compuesto depende sobre todo del tiempo. Diez años más de capitalización pueden duplicar el resultado final con las mismas aportaciones.
¿Las comisiones también se componen?
Sí. Una comisión anual del 1 % parece pequeña, pero a 30 años puede llevarse una parte muy relevante del resultado final.
Para profundizar
- El pequeño libro para invertir con sentido común (John C. Bogle). Te aporta: La explicación más directa de por qué los costes deciden buena parte de la rentabilidad de un fondo.
- La psicología del dinero (Morgan Housel). Te aporta: Explica como pocos por qué el comportamiento pesa más que los conocimientos al manejar dinero.
- El hábito de invertir (Nick Maggiulli). Te aporta: Pone datos a las preguntas que otros libros responden con opiniones: cuánto ahorrar y cuándo comprar.